摘要：补涨？

光伏赛道大涨之后，稀土还会远吗？

如果回看历史行情，不难发现炒作新能源有色等板块的时候，其还会扩散到稀土方向。

今天光伏、锂电涨停潮之后，稀土板块也开始有所异动了。

稀土的三重逻辑

顺周期逻辑，主要还是经济复苏下，整个顺周期会迎来量价齐升，同时稀土也会跟随光伏、锂电等板块有所反馈。

供求关系，目前海外可能存在稀土出口中断风险，而国内稀土的产能一直都是严格控制。

反制作用，之前对华科技打压的时候，稀土就被用来做反制。

目前老美面临大选即将落地，而市场不少人也认为无论上当选，其后对华科技卡脖子会更强，所以接下来会不会再次用稀土反制呢？

稀土永磁产业链

稀土永磁产业链主要由上游的稀土资源开采冶炼，中游的原料加工，和下游的应用领域构成。

上游一般是在独居石和氟碳铈矿等轻稀土矿和离子型中重稀土矿中提取稀土元素，冶炼形成稀土氧化物、稀土金属等。

稀土是不可再生国家战略资源，我国稀土储量和产量全球第一，主导供给格局。

中游是以上游开采的矿石冶炼提纯成各类稀土材料，如稀土催化材料、稀土永磁材料、储氢材料和发光材料等，稀土永磁材料是稀土价值最高、占比最大的应用领域。

下游高性能钕铁硼的应用主要分布于风力发电、新能源汽车、变频空调、消费电子和智能制造等行业。

稀土行业仍处在快速整合阶段，稀土大集团资产持续整合；高附加值稀土磁材在世界的话语权增强；稀土供给格局重塑正在加速进行中，龙头效应将更加显著。