降低房贷利率是利好富人还是穷人?“转按揭”是否违反契约精神?

旺才小子 2024-09-03 17:42:42

在JSL上看到一则关于“降低存量房贷利率能否刺激经济”的讨论,主要针对上周五疯传的“转按揭”事件。

“转按揭”会降低房贷利率,降低房贷利率是利好富人还是穷人?

根据贴主的立论,很容易就能勾勒出这样一幅画像:

没房贷,有闲钱,希望通过红利或转债等低风险收益来让财富增值的中产阶级。

为什么呢?

有闲钱(既得利益)群体,在实现财富增值的过程中,自然不希望闲钱变毛,所以反对降低房贷利率。

因为,降低房贷利率之后,银行为了保息差,会压低存款利率。

在这种贷款-存款利率不断降低的“萝卜蹲”循环中,无风险利率会进一步降低,使既得利益群体“不劳而获”的收益相对缩水。

所以,但凡“有闲钱”群体都不希望降低利率,以至于对“转按揭”能否刺激经济都抱怀疑态度。

我无意引发“二极管”对立,只想让大家做个明白人。

三个问题?

一、发钱是给富人发,还是给穷人发好?

无疑是后者,且各大经济体都在实行。

比如救济金,比如失业金,比如帮扶金等等。

这些都是底线群体的底线保障,体现的是国家福利。

但在刺激消费这件事上,靠底线群体的力量远远不足。

于是,介于富人与穷人之间的中产阶级,就堪当重任了。

如何刺激中产阶级去消费呢?

无房贷的中产阶级,降低存款利率,让其产生“存款不如去消费”的预期。

参考5年前发达国家的零利率时代,存款还不如提前消费来得划算。

因为,在货币变毛的过程中,如不及时消费,以后的商品与服务会更贵。

有房贷的中产阶级,降低存款利率,无疑会减轻还贷压力。

压力减轻,才有有限的结余来贡献消费。

富人与穷人都是人,在强调人人平等的经济体中,更倾向于普惠型撒钱。

而每一次无差别撒钱,无疑都是一场财富再分配。

对于财富再分配,到底利好谁,不妨用极端方式去思考。

假如,1人发1万,有人会说,货币变毛,1万也不顶用,还是利好富人。

假如,1人发100亿呢?

富人从原先的1亿,变成了101亿;

穷人从原先的0亿,变成了100亿。

贫富差距几乎缩小为零,货币变毛算个啥,穷人已经实现了阶层跨越。

所以,无差别发钱到底利好谁,已经很清晰了。

当然,当局会极力避免这种事情发生。

因为,阶层跨越如果来的太容易,不利于历史的车轮滚滚向“钱”。

在下行周期中,降低利率其实一直在进行中。

只是降得太少,太慢,像温水煮青蛙般无感。

所以,之前不止一次聊到过,货币如果一直“稳健”下调,经济回报的也必将是“稳健”下行。

二、有房贷的有钱,还是没房贷的有钱?

在“居家有其屋”的大力号召下,相信已经“广覆盖”了。

区别是高大上或老破少,区别是改善型或蜗居型。

住在高大上与改善型里,可能有房贷也可能没房贷;

同理,住在老破小与蜗居型里的亦如此。

在房价下行周期里。

有房贷的改善型群体,虽然已经付了首付,但很可能已经负资产。

如果首付也来自于某种贷款,资金链断裂的风险已经非常之大。

没房贷的蜗居型群体,则风景相对较好。

房价本来就低,再跌也跌不到那去。

手中如果再有点余钱,爱咋咋的。

体现的是经济下行,现金为王的资产逻辑。

所以,有房贷的可能是负资产,没房贷的可能是正资产,谁有钱?

三、“转按揭”是否违反契约精神?

房贷合同通常约定可以提前还贷,如果提前还贷是遵守合同约定,那么“转按揭”也是。

“转按揭”在外国早已有之,叫“Refinancing”,意指再筹资金(以偿还债务)。

通常是指终止和现在所在银行的房屋贷款,把贷款转移到一家新的银行去,用新的贷款偿还原有贷款。

“转按揭”相当于新的银行帮客户提前还贷,再在新的银行申请新的贷款的一个过程。

房贷是银行的高收益资产,也可以理解为A银行把优质资产卖给了B银行。

只不过,在客户的角度,不涉及这些复杂的过程,只体现了从A到B。

所以,“转按揭”并不违反契约精神。

且在转化的过程中,客户很可能要支付一笔不菲的手续费,更是合法又合乎情理。

目前存量房贷利率普遍在4%左右,与信用贷3%,与经营贷2.5%不相匹配。

有抵押的房贷利率更高,没抵押或少抵押的利率更低,本身就是一种畸形。

还贷潮并不发生在现在,应该持续了起码三年。

有能力的早就各显神通,化整为零。

剩下依然保有4%以上利率的房奴,都是没有提前还贷能力,不能拿到信用贷、经营贷的相对弱势群体。

他们算不算穷人?

以上纯属个人情感展现,聊博一笑。

2 阅读:506
评论列表
  • 2024-09-04 11:44

    闲的蛋疼,吃饱了撑的,胡说八道

  • 2024-09-06 07:18

    降低房利贷是利好经济,利好人民,证明国家在积极的化解存量房断供风险,有利于经济健康发展,利好富人,利好穷人是个伪命题,小便唯恐天下不乱。

  • 2024-09-09 11:38

    有契约精神还会有烂尾楼?

  • 2024-09-03 20:51

    讲什么契约精神[得瑟]

旺才小子

简介:感谢大家的关注