一、港股 最近港股强势明显，尤其对比A股不断下跌，甚至有些隐隐反转势头。 没有对比就没有伤害，伴随恒生指数八连阳，最近很多人居然吹港股了，其实目前港股点位都没有年中时五月份高呢。别说牛市了，回到正常估值都早。 那么以后港股什么时候清仓呢？之前一直说过，布局了几年，不仅仅是等牛市那么简单，而是还要等泡沫时刻。过去港股出现泡沫的标志之一是，媒体大喊南下资金争夺港股定价权，就慢慢等这一刻出现吧！ 二、消费被抛弃下的牛奶股 随着人口老龄化的到来，人口减少，对消费行业产生不利影响是肯定的。但是有些细分领域，结合生活中实际需求，我觉得影响不大，具体来说就是，牛奶行业、医药消费、高端白酒这类的。 简单谈谈逻辑，就是销售额还能增长的。销售额增长哪怕销量增长不大甚至下降，但是可以通过涨价实现，例如牛奶和高端白酒。 牛奶目前就两个龙头，因为价格便宜，以及现在小孩、年轻人喝牛奶接受度较高，尤其学生群体很多都是饭渣，牛奶几乎是必不可少的，因为价格不贵，消费起来也没什么压力。 高端白酒也如此，一些重要的饭局，喝白酒除了高端的茅五泸，几乎没得选了。而低端白酒，哪怕以后经济好转，因为人口增长不明显，竞争激烈难以涨价，逻辑比较不确定。而富裕群体，受到经济周期影响小得多，以后涨价时也容易接受。医药也大体如此。 所以这几个行业，如果股息和股价有吸引力，重仓也是可以的，只是目前个人觉得尚未到重仓时候，没有宽基指数把握高。比如茅台过去历史最低可以打到10倍PE，而现在依然有20倍，还是贵。上述目前有吸引力的，牛奶感觉不错。 三、人性不变，坚定信仰，等待泡沫 今天就是随便谈谈，原则就是精选个股，等待牛市和泡沫。 目前重仓还是保险和设备、宽基指数，以及一些杂七杂八的。消费建仓了，牛奶较多，少量白酒，希望继续大跌就能拿到更高仓位。 想赚大钱，三个关键，一是买得低（股灾暴跌），二是卖得高（牛市泡沫），此外就是信仰了。 拥有坚定的信仰才敢于逆势建仓加仓，才能拿到牛市泡沫！坚定信仰！一切不过是周期！人性从未变过，不仅等到牛市还要泡沫！