当一个国家接近三成人口都是老人时，最先被压垮的究竟是谁？是躺在床上的长辈，还是床边那个还没到退休年龄的中年照顾者？
宣毅老师是法律专业本科，后攻读金融相关研究生，毕业后一直从事保险行业的市场研究和产品管理工作。从2014年开始，他工作中最重要的内容就是研究国内的养老现状和市场需求，至今已超过十年。
作为一名八零九零年代的独生子，他从小见证了家里不同时代、多位老人不同形式的养老生活，因此对养老话题一直很感兴趣。
有人向往巴菲特和芒格那种"活到老、学到老、工作到老"的状态；有人希望能够从容地、不带功利性地去做一些事情，比如做义工，或者动笔写一直以来想写的悬疑小说；有人则希望可以潇洒走世界，不用再凑着五一、十一的假期才去旅游，可以成为朝气蓬勃的老年人；还有人想去博物馆做讲解员，或者去红山动物园做志愿者。
宣毅老师认为，做义工、写小说、做讲解员、做志愿者，其实这些也都是工作，而不是纯粹的休闲。如果是纯粹的休闲，那就是跳广场舞、全世界旅游这类活动。
通过做自己喜欢的事情，为他人或社会做贡献和体现价值，只是把它命名为"志愿"还是"工作"的区别。人类都有劳动和创造价值的需求，不希望被迫变成螺丝钉，劳动是权利也是义务。
然而现实中，身边人的老年生活并非都如此美好，而且不同地区差异很大。在城镇，大部分老年人以照顾第三代为主，或者说照顾更老的一代。
在农村，有的老人虽然已经七十岁，但因为年轻时没有稳定工作也没有成家，意味着既没有养老金，也没有后代赡养，基本只能依靠低保加打零工、加兄弟日常给的生活费过日子，而他们能做的零工，基本上就是农村里的体力活。
好在国家目前给到的政策还是比较好的，基本能覆盖他们日常农村里的生活开销，每个月大约六七百块钱，基础的医保也是有的。作为十四亿人口的国家，能做到这一步真的很不容易。
但对个体来说，这点钱也只能维持温饱。杭州这边的新农合，每年缴纳的费用不高，整体报销比例虽然没有城镇医保那么高，但大病报销从65%起，基础保障都有。
此外，大时代变化对各家庭的影响也不能忽视。安盛的一份最新报告指出，养老问题或老龄化问题，不是日本或中国或哪个国家单独的事。
联合国数据显示，到2050年全球65岁以上老年人会从8.57亿暴涨到15亿多，直接翻倍。像中国香港、中国台湾、沙特这些地方，25年内老年人的抚养比，也就是老人和劳动者的比例，要涨接近三倍。
那么老年人不工作怎么办呢？要么现在多交保险费，要么延迟退休，要么早退休少领点钱，晚退休有奖励。
所以日本的现状，很可能就是我们的未来。将来可能要换个思路，比如按照平均寿命减15到20年来定退休时间，日本假设平均寿命是84岁，那干到65岁就很合理。
中国现在延迟退休，不是国家在"耍赖"，只是说这确实是一个必然现象。活到80、90岁，就得干到相应的年龄。
以前农业社会就没有退休一说。不能以原来的眼光看待60岁，原来的60岁跟现在的60岁已经完全不一样了。
面对现代社会的长寿挑战，哪怕是幸运的也是一种挑战，无论是国家还是个人，都要想出新的办法来适应，绝不能做"等靠要"，被动地等着国家来替我们解决。
关于日本老龄化的严重程度，宣毅老师介绍，日本的老龄化是历史悠久的，他们65岁以上人口比例在1993年就突破了14%。考虑到近30年人均寿命的提升，实际上他们比中国早30年以上进入老龄社会。
对于很多日本人来讲，一出生就是这个状况，早已经习惯了。有一点值得注意，日本进入老龄社会、劳动力人口见顶、经济走入失去的30年，这三件事情基本是在同一时期发生的，未必是巧合。
这就像疫情期间，大家都阳了，但康复速度有快有慢，有些人甚至去世了，这其实跟基础体质有关系。日本进入老龄化时，正好是泡沫最大的时候，两项叠加，一个有基础病，一个有新冠突袭，所以进入了失落的30年，这其中是有相关性的。
在这三件事情当中，还有一代人起到了非常重要的作用，就是战后第一次婴儿潮的一代人，也就是1947年到1949年间出生的人，被称为"团块世代"。团块世代的人口红利，是日本六七十年代经济黄金时期的重要工程。
又因为团块世代人口快速增长，日本从五十年代开始就执行计划生育，因为蛋糕不够分了。经济发展造成生育意愿下降，六十年代末到八十年代，正好是团块世代的生育高峰期，两项叠加之下，使得日本快速进入了老龄化时代。
另一边，也是因为经济增长对美国造成威胁，逼得日本不得不签下《广场协议》，资产泡沫破裂是失去三十年的起点。少子化加老龄化造成的人口结构变化，让日本失去更多，时间也在此交汇。
等到团块世代从2013年开始领取养老金，使得日本的养老金支出大幅增加，这也是后来日本进行养老政策改革的原因之一。人口结构本身就是经济增长相当重要的因素。
老年人的消费习惯和欲望跟年轻人完全不同，给老年人一千万和给三十岁的人一千万，社会效果是不同的。古人有诗云"玉貌不随年岁去，终不似、少年游"。
而且日本国内老龄化的区域分布也非常不均。比如风景很棒的东北沿海地区秋田县，老龄化达到了38%，将近40%，而0到14岁的比例仅为9.3%，也就是四个65岁老人对应一个14岁以下儿童，老龄化缺口全日本第一。
中国老龄化最严重的地方很巧，也是东北的沿海地区辽宁省，目前老龄化人口比例为22%，大家已经感受到东北的一些问题。
日本北海道还有一个城市叫夕张市，曾是重工业基地，林登业兴盛的时候很繁华，后来这个城市因老龄化带来的财政问题宣布破产，终止了很多公共服务，比如关了小学，三天合并一所学校，目前整个城市只有一所小学和一所中学，而且没什么学生。
在这件事情的背后，藏着一个更深的趋势，就是未来像日本、中国都会有很多小城市逐渐消失，尤其是资源型枯竭、老龄化严重的乡村，很多甚至名字都没人听过，最后默默被周边大城市吸收合并消失。老龄化带来的不仅仅是城市的静默消失，还有各种社会问题。
比如2020年上半年，日本有37227名独居者死于家中，即所谓的"孤独死"，其中76%为65岁以上的老人。光东京一个城市就有4千多人。
可以想象，在东京这样豪华、亚洲最繁华、最发达、人口最多的大城市，每天都有20多位老人孤独地默默死去，这是蛮大的悲哀。前几年还有报道，日本的监狱已经开始组织年轻一点的囚犯进行专业的照护培训，对象就是拿监狱的老龄囚犯来实习练手。
这样不但解决了监狱内部的养老问题，这些年轻囚犯学了这个手艺，出狱之后还有职业技能、再就业，形成了一个产业链。老龄化问题客观上会在不同角度消耗国家的资源。
日本的社会保障支出已经占了GDP的25.2%，超过了美国的11%，占财政总支出的33.7%，超过了美国的13%。其中13.2%用于老年人相关的支出，也就是说国家将近17%的财富都用来养老了。
养老金支出就超过了GDP的10%，难免会影响其他发展方面的投入，影响国家整体长远发展。不过关于老年人支出影响其他方面发展投入这一点，也有不同意见。
我们心里都有个先入为主的概念，那就是老龄化人口会拖累经济发展，因为养老金支出挤占投资会降低国家发展速度。但听起来有道理，可能也要改变思考方式。
日本这两年经济还是有所复苏的，哪怕在过去失去的30年，海外投资也相对比较发达。这两年国内也好了，通胀也起来了，员工工资也涨薪了，但与此同时老龄化并没有降低，指标越来越高，将近30%。
所以老龄化不一定就是影响经济发展，关键是看能不能找到新的增长点。如果老龄化成为一种常态，大家都适应了，那未来的经济发展就会建立在这个常态之上，不再是不可控的变量。
相当于把养老也作为一种产业去发展。以前的经济学模型都认为人老的时候就不消费了，但现在不是。
现在中国要做的，就是在产能过剩之下拼命刺激内需外需，刺激消费。我们一直觉得投资才带来增长，实际上这也是一种惯性。
如果能靠消费带来增长，那经济还是会发展的。当年中国跟发达国家的巨大差距，很多人都感受过。
父辈年轻的时候看美国电影和美剧都不关心剧情，最关心的是里面的高楼大厦、普通人怎么吃得这么好、怎么家家都有汽车。这么多年来，我们搞基建投资、成为世界工厂，然后把人家出口的食品消费吃掉，我们的肉类消费已经超过德国人均，吃的肉比德国人还多。
所以多少是有一点童年补偿和应激反应在里面，就是缺什么要什么。但到今天我们已经不缺了，高楼大厦、深圳的摩天楼密度早就全世界第一了。
人口结构的变化必然会带来经济结构、投入方向的变化，新时代是需要新的观念的，不能再路径依赖。所以今天讨论的养老问题，未必是建立在时间维度上，不是建立在到某个年龄必须退休的基础上。
有了钱40岁也可以退休或者不上班，没钱有可能就得一直上下去。首先要改变的是心态和观念，不要觉得老年人工作很辛酸。
日本老龄化30年，养老金替代率也在不断走低，尤其遇到全球通胀影响很大。今年日本的国民年金满额月领金额仅为6.9万日元。
替代率也从九十年代初的62%暴跌到38%。第二是政策的支持和鼓励。
日本的生育率问题、劳动力不足也是大问题，年轻人也躺平摆烂、不爱工作。老龄化之下无法像欧美和中东那样大面积引进外劳，日本人骨子里也排外。
所以政府一直在出台各种政策，鼓励老年人延迟退休和再就业。退休年龄一直从60岁逐步推迟到65岁，现在还鼓励更晚。
另一边鼓励要求企业续聘老员工，可以干到65岁甚至75岁。另一个比较特殊的因素是，日本的服务业非常发达，尤其是一线服务业，便利店、小饭馆、餐饮都是，提供了很多轻体力的老年岗位，非常适合老年人。
另外，老年人能工作的前提是身体不出问题。日本在这方面是全球领先的，日本男性的平均寿命是81.6岁，健康寿命达到72.6岁，女性平均预期寿命87.7岁，健康寿命75.5岁。
从文化层面讲，勤劳文化将工作塑造为对抗衰老的武器，传统家庭也没有那么可靠。从结构层面讲，日本的服务业非常发达，提供了很多轻体力岗位，而且日本的信息化程度也比较低，这对老人来讲是件好事。
同为东亚人的我们，相对于西方人、非洲人，还是可以更好地理解日本一点。中国的父母爷爷奶奶那辈人也是不愿意闲下来的，他们叫"发挥余热"。
说完日本再来看中国。一篇研究报告指出，中国面临的老龄化挑战其实比日本更大，不仅老龄人口总量大、进程还更快，而且最可怕的是跟日本"边富边老"不同，中国可能是"未富先老"。
另外还有很严重的近期问题就是非正规就业保障缺失，现在全国有2.8亿灵活就业和所谓的小规模就业者，但仅有40%参保。中国老年人贫困率是日本的2倍。
还有一个值得关注的视角：养老责任主体的模糊化问题。之前是号召政府帮养老，现在又是养老不能靠政府。
所以无论作为家庭、政府、市场，实际上中国都处于一个转型的适应期。从宏观方面不必过于悲观。
日本和中国还是不一样的，经济学里面经常会有一个"日本例外论"，中国相较于日本的国情、经济基础还有当下的局势，解决老龄化问题还是有诸多有利因素。首先是后发优势加弯道超车。
科技是第一生产力，这一点是最重要的。一方面可以吸收人家的经验教训，政策投入和技术上都可以做到更加精准高效，少走弯路。
另一方面，技术代差是明显的。日本面对老龄化的时候，互联网、智能手机都还没有普及。
而现代的信息技术和AI应用的潜力是非常巨大的，各类适老化智能设备的应用，也能帮助大部分人以较低的成本来享受养老福利。另外中国还有一个人力资本的结构性优势。
日本的问题是劳动力不足，而中国有工程师红利和较高的劳动参与率，中国是60%多，日本是20%多。中国的储蓄率那么高，为了减轻财政负担是一个长期的趋势，也是必然，所以我们也必须要为自己来思考养老的问题。
时代和国家我们都是不能掌控的，我们只能掌控自己的准备工作。种一棵树最好的时间是十年前，其次是当下。
然而当这些个人层面的准备都做到位时，一个更深层的制度性问题仍然摆在我们面前——那就是"照顾"这件事本身，它的分量到底该由谁来扛。事实上，日本已经用自己的方式给出了一个令人警醒的答案。
今年9月有件事很少被注意到：日本政府把"家庭照顾假"做得相当厚道——一次能请到93天的长假，期间还能领67%的工资补贴，可九成有需要的员工宁可去申请远程办公、调班、免夜班，也不愿去窗口把这张假条签了。
因为真签了，就等于当众承认，你在职场赛道上要暂停。比起"老人越来越多"这个常识，超高龄社会真正先垮掉的，根本不是躺在床上那位，而是床边那个还没到退休年龄的照顾者。
中国手上有几张日本当年没有的牌：长期护理保险从2016年15个试点城市铺开到现在已经扩到49个，还在往全国推；居家、社区、机构三级养老服务网络正在抢时间搭建；适老化改造写进了"十四五"和"十五五"。
更重要的是，中国还没走到彻底原子化那一步，社区和家庭的联结没有完全被打散。但也别太乐观。
日本能撑到今天没全面崩，靠的是三样东西：全民长照保险、超低利率下的国债融资空间、以及女性劳动参与率的持续拉升。这三样我们眼下都不占优。
所以到底谁最先倒下？不是老人，是正当年的中年人，是本该好好读书的孩子，是整个家庭的现金流和未来预期。
老龄化这盘棋，拼的不是GDP跑得多快，拼的是愿不愿意趁早把"照顾"这件事从一家一户的饭桌上，挪到社会化的保险和专业机构的流水线上去。