CPO正式量产落地！光通信全产业链超级催化密集爆发

英伟达官方实锤：CPO技术正式进入量产阶段。其自研CPO交换机已开启对核心客户交付，并同步自用部署，预计今年下半年大规模导入全球AI算力工厂，标志着光通信产业正式进入新一轮主升周期。

当前赛道多重重磅利好集中共振：

1、海外大厂持续扩产，Lumentum InP产能再度提升50%；

2、1.6T高速光模块进入批量交付高峰期；

3、OCS技术拿下数十亿美元长期大单；

4、CPO从概念走向商业化正式出货；

5、Coherent数据中心订单直接排至2028年；

6、AAOI大幅上调全年营收指引，行业景气度超预期。