SpaceX二季度收入增92%8月5日股市早8点：昨晚美股大涨，但今天光模块承压。隔夜美股很强，三大指数高开高收。纳指涨2.59%，标普500涨1.79%，道指涨1.71%，其中道指和标普500都再创新高。更关键的是费城半导体指数大涨6.5%，连续第四个交易日上涨，说明全球科技股情绪还在修复。消息面也几乎全是围着AI硬件转。三星公布全新3D内存路线图，zHBM采用垂直堆叠于AI加速器之上的新系统，晶圆键合技术目标是实现超过传统HBM5内存10倍的存储密度。AMD二季度营收115.4亿美元，同比增长50%，调整后每股收益1.66美元，同比增长246%，苏姿丰还预计数据中心销售将在2027年翻倍。SpaceX财报也很猛，二季度收入78亿美元，同比增长92%；调整后EBITDA为35亿美元，同比增长191%。更有意思的是，SpaceX还说正在和英伟达合作设计卫星计算载荷，每颗Starmind卫星都将搭载英伟达Rubin GPU和Vera CPU。这几条消息合在一起，核心就一句话：AI算力需求没有结束，反而从数据中心往存储、GPU、卫星计算、电力这些方向继续扩散。对今天A股来说，CPO、半导体、存储、服务器、电力设备都可能有情绪刺激。昨天A股科技股已经大涨，今天再遇到美股半导体暴涨，开盘大概率不会冷。但光模块有美国禁止进口传闻，情绪上开盘会受影响。老麻雀说句实在话，越是这种时候，越不能只看热闹。今天最重要的不是高开，而是高开后有没有承接。如果存储、半导体设备高开后还能放量横住，说明资金真想继续做；如果一冲就回落，那就是利好兑现。另外，原油大跌超5%，黄金、白银上涨，说明全球资金一边做风险资产，一边也在买避险。霍尔木兹海峡谈判有进展，但地缘变量还没完全消失。今天重点看三件事：第一，CPO龙头能不能继续稳住。第二，存储和半导体能不能接力，而不是只有昨天强势股继续表演。第三，成交额能不能维持在2万亿附近。我的判断是：今天A股科技线还有冲劲，但节奏会比昨天更难。昨天是修复，今天是验货。会看承接的人吃肉，只看涨幅的人容易买单。