【开源机械】聚焦核心，迎接人形机器人的2026！标准化是商业化的前提。12月26日工信部人形机器人标准化委会成立。制定行业标准是商业化的前提；12月T对供应链审厂的重要内容就是收集数据、建立标准，为自身和供应链大规模制造打下基础。2026 年将成为人形机器人赛道的关键验证与扩张之年 —— 技术路线接受市场检验，产能建设全面铺开，商业模式加速落地，全产业链将围绕产能建设与效率提升展开军备竞赛。”回顾2025年机器人行情，市场认知实现关键跃迁：从Q1的丝杠、减速器等核心零部件、延伸到轻量化（PEEK）、电机、灵巧手、结构件等，行情演绎始终围绕“技术收敛”和“供应链确定性”两大主线。我们认为，2026年机器人板块将完成主题投资到产业投资的逻辑切换 ，供应商的内生能力（工艺、设备、数据）、全球化产能布局和订单落地节奏将成为核心标尺。把握核心方向，持续聚焦T链，重视国产链崛起 T链：聚焦确定性，精选核心公司 核心：模塑科技（防护结构件）、万向钱潮（轴承和万向节）、震裕科技（丝杠）、拓普集团（总成）、五洲新春（新剑链核心）、蓝思科技（头部总成） 重点：浙江荣泰（灵巧手模组）、恒勃股份（灵巧手部件）、日盈电子（皮肤等）、隆盛科技（减速器）、恒立液压（丝杠） 标准化和检测：集智股份、双元科技 国产链： 宇树：模塑科技、涛涛车业 智元：模塑科技、震裕科技、宁波华翔 优必选&Mi：震裕科技
