本周市场上下乱跳，中位线上下反复横跳，板块轮动，涨与跌交替。现在主要是外围也一般，大资金对风险非常有意识，所以不要冲动和高仓位。乐观一点下周起，开始迎新春，希望好一点，期待如愿。 这周最大的争议是两个，一个是光模块和CPO还有NPO的争论，我讲一个道理大家就明白了。跑得快有错吗?谈不上对错，就好比您是先锋营，逢山开道遇水搭桥，正常。现在NPO和CPO这走势正常吗?正常的因为还没有形成共识。光模块走势偏弱是真的，从逻辑上，今年和明年行业都没有问题（股市是看的预期），接下来看三月的新的指引。此时，都不服，不认输。 其实，AI最大的问题还是美股不涨，同时美股的AI应用软件被狂洗，所以我们已经算很好了。 机器人主要是预期春节马斯克发新的预期。太空光伏有点像早期机器人的炒作，只是没有那么大，因为就马斯克可以做到降本。 有色调整还是要到二季度，化工先企稳。消费今年会反复炒估值修复，不要觉得一点机会都没有，杠铃策略在什么时候都得有。这也符合两年美债对市场风格的指导性，两年美债利率见底回升后，就是价值股焕发新生的阶段（大家可以看看美股的可口可乐涨幅非常完美）受到资金青睐。 最近南下资金很猛，下周如果在持续这么猛买，就是在为春节上涨做准备。港股很多次都是我们放假它就涨。 最后，市场专治各种不服......所以，自己做好自己就可以，不用管别人。