早盘计划；一、电力板块催化逻辑：迎峰度夏用电需求稳步抬升，云霄直流落地跨省输电权市场化交易，发改委加码电煤保运夯实火电基本面。盘面表现：前期重点标的豫能控股率先涨停创出阶段新高；华电辽能反包封板再创新高，京能电力、广西能源同步涨停；华电能源、大唐发电盘中冲高尾盘回落，粤电力A尾盘反包走出趋势新高。操作思路：依托板块利好延续性，持仓先手继续择机博弈。二、煤炭板块催化逻辑：印尼出台煤炭出口新规收紧海外货源，叠加迎峰度夏电煤刚需上行，行业景气度持续抬升，焦煤现货价格稳步走强。核心标的：大有能源、郑州煤电，锁定板块高标博弈机会。三、零售板块盘面梳理：核心高标香江控股沿上升趋势持续大涨；中央商场昨日断板但盘口承接扎实，重点留意后续反包可能性；步步高、国光连锁处于超跌区间，静待板块轮动拉升。四、半导体·封测板块利好驱动：全球AI算力需求放量，先进封装产能紧缺格局延续，华为海思、英伟达持续扩产，直接赋能国内封测产业链龙头。关注个股：通富微电冲击晋级行情，华天科技、长电科技、源杰科技、兆易创新、澜起科技、联讯仪器同步跟踪。五、光通信&光纤（核心主线）重磅利好：英伟达Spectrum-X硅光交换机量产落地，Marvell美股大涨、黄仁勋持续催化赛道热度；央视实锤光纤光缆订单排单至2027年，光纤预制棒报价暴涨650%。盘面标的：亨通光电二连板刷新历史新高，单日主力净流入7.1亿元；长飞光纤涨停炸板再创新高；中天科技、天孚通信、新易盛、中际旭创同步走强刷新阶段高点。