今天反弹最强都是上游半导体材料和零部件，主要还是我们前面一直强调的扩产带来的通胀和紧张逻辑，美股业绩不及预期的都是因为供应链瓶颈，预计产能还需要几倍的扩，黄仁勋认为SK海力士2030年产能翻倍的规划还不够，昨夜美股费城半导体指数暴力反弹，其中半导体设备龙头亮眼，普遍接近新高，对今日A股反弹起到映射作用。