今天应该说是价值和题材一起起飞，和中东相关的老登们继续调整，今天上涨中位数1.2%，1500家下跌。属于两极分化的行情。今天成交量缩量1800亿，目前还是在3万亿左右。市场情绪比较高。从大格局上，目前依然是震荡行情，是震荡偏强的行情。题材比较活跃。接下来指数会变得非常活跃。主要还是宽基成分股的调整。自6月12日起，华工，江波龙，英维克等19个大家伙进了沪深300指数。源杰，佰维，香浓等50个大家伙进了中证500.华虹，铜冠等大家伙进了双创50。所以接下来市场会经常发生这种暴涨暴跌。所以这个市场存在分歧也存在机会，注定在接下来的时间里波动加速。从板块上来看，从上周五到今天，强势的方向核心就一个——低位。这个低位分两种，一个是像有色，券商一样的，真正意义上的估值低点。另一种，就是科技类，前段时间连续调整的龙头。比如MLCC这类的。科技是分歧的，但是科技这次成分股的调整其实给了很多龙头比较好的缓和空间，龙头不太容易整体退潮了。因为只要指数一回暖，马上它们也能引发共振。所以事情是两面的。不过当下活跃频率更高的依然是材料端。进攻型的材料端在半导体材料，这是后启动的方向，和“光”的关联度最高。防守反击的材料在于以“铜”为首的绝对低价的有色，居高不下的大宗商品价格给予了本次半年报非常好的业绩预期。