近期A股科技板块表现活跃，资金围绕AI算力、半导体、稀土及PCB等核心赛道展开博弈！市场热点呈现出从下游设备向上游材料传导的显著特征！

底层逻辑：AI算力井喷重构上游材料供需格局当前科技股行情的核心驱动力已明确指向“上游材料”！AI算力井喷使得单台服务器材料消耗呈指数级增长，而高端材料扩产周期长达2-3年，叠加稀土开采指标零增长等供给刚性约束，供需缺口持续放大！2026年正是国产替代从实验室走向批量供货的业绩兑现元年！