A股中三分之一股票定历史新高

1、 媒体报道美国华尔街 《大空头电影》的原型知名对冲基金经理迈克尔·巴，最近开始做空美股中的 AI股和半导体股，他在我眼里根本算不上什么，它这次做空很可能错误了。 人家巴菲特至少这六十年坚持价值投资大部分观点验证都是正确的，这个大空头原型人物偶尔猜对了一次美国次贷危机根本不算事， 你我这样的散户偶尔都会猜对一两次股市战略大方向呢： 如最近十年我猜对了 2015年底到 2018年1月份的绩优篮筹股大行情； 之后猜对了 2018年10底开始的星网锐捷等 “互联网基建”板块； 之后猜对了 2022年7月份开始的白酒等食品板块、光伏、锂电、头部医药、芯片板块当时极致抱团行情的瓦解；2022年6月份---2023年3月份，当时光通信板块还在最低位时，我猜对了最近三年涨幅最大的光通信板块行情。

这次最新的人工智能大行情从去年三月份开始已经持续一年零三个月了，没有一直涨的股票和板块，这中间肯定有正常的回档调整，从高点跌下去 20%--30%都是有可能的和正常的，但最终人工智能大行情会持续三五年下去。美国大空头做空人工智能板块是自不量力，最终要被人工智能的滚滚历史洪流碾压（你偶尔短期几个月做空这个板块可能是正确的，但想半年一年以上做空人工智能板块，那是 “早.死” ）。 人工智能并不是一个单独的行业，我国倡导人工智能赋能千百行业，那它就是千百行业的引领者，人工智能大时代不亚于蒸汽机发明的时代，最终几乎所有行业都受益于人工智能产业，它和一九九几年开始的当时互联网大时代是类似的，甚至比互联网大时代更产生一个层级质的飞跃。因为人工智能能能催生无数个新兴产业，前几天我博客也说了，我这样的理工科小白，都能凭借豆包、DEEPSEEK等人工智能大模型软件，了解怎么设计一个新科技产品（人造梦境）所需要的基础材料和原理。人工智能使得知识广外普及和非常容易获取，大幅减低了科学的门栏和及时性，能使得未来一二十年大量科技新产品层出不穷。

2. 我对最近三年暴涨的光通信股并不认为能持续多久，尤其是光模块股，它们未来腰斩甚至膝斩是不排除的，但我认为我国股市的真正硬科技股如中芯国际、海光信息、寒武纪等，即使短期调整 20%-- 30%下去，之后随着业绩增长，未来一两年依然每年都会历史新高，像中芯国际目前 1万多亿市值，我私下感觉最终它市值会向 4万--- 5万亿挺近的，长鑫存储如果上市后，可能慢慢向 10万亿挺近。 中国股市十年左右必替代美股成为全球的股市引领者，英伟达、苹果、特斯拉等美股市值达几十万亿人民币，目前我们 A股股民想想都感觉是天方夜谭，但十年左右我国股市也定会出现十万亿甚至15万亿市值的科技股，你我现在认为不可能的事情，最终会随着我国经济和军.事实力的发展变成一定的事情 ！ 未来引领全球股市的一定是中国股市，一定是中国股市的科技股而不是你英伟达等美科技股。 美股中英伟达、苹果、META、谷歌等科技股其实面临的并不是人工智能、半导体产业的什么泡沫，而它们未来真正的和真实的压力来自我国华为、中芯国际、海光信息、长鑫存储等巨头的长期挑战，在全球替代它们的市场份额 ！ 目前欧美想构筑小院高墙，想阻止我国科技产品行销全球，这样的想法只能是痴人说梦 ！ 真理只建立在大.炮的射.程内，这句话是欧美人说的，我们现在还给它们，因为我国军事实力目前已经真实领.先美国四五年左右，因此在我国军.事实力绝对领先你美国的情况下，想阻止我国的科技产品全球热销那是不可能的事情。

3、 我国股市并不只有科技股，随着我国实力的崛起，我国股市上很多传统行业股，也定会受全球资本青睐，也定会成为全球资本的抢手货，最近一年科技股抱团是比较极致，但之后优质的传统行业股还是会起来的，比如一些医药，化工股等。因此目前阶段争论A股硬科技股抱团太极致了，80%的传统股不涨， 只是我国股市大牛市刚起步的一个“初期现象”而已， 最终我国股市一半股票或者三分之一股票都会大涨起来的，至少三分之一会创历史新高，不光是科技股大涨。 这，才是我国股市的真正长期股市盘面， 但硬科技股一定引领未来十年股市，这点也是无需质疑的。

4、未来十年牛股的典型特性！

（1） 我今天提一个之前从没有任何股民和任何基金经理们思考过的问题： 为什么中国股市三十年来，很难碰到一只这三十年都是长期牛股的股票，即使过去二十年甚至二十五年里，万科A、贵州茅台、片仔癀、福耀玻璃、格力电器等的确成为了至少二十年时间的长期大牛股了，但最终这五年都大跌下去了呢 ？ 我今天在思考这个问题：这些牛股缺乏一个未来长期牛股可能的《新典型特性》， 就是它的产品《几乎所有行业都要用》！！ 那么未来二三十年的新牛股是否具有这样《几乎所有行业都需要用的新典型特征》呢 ？ 比如中芯国际、海光信息，因为制造芯片我国只能靠中芯国际等少数芯片制造大公司，芯片是大量行业都必须用的，甚至你白酒的防伪芯片，白酒生产线上制造过程中生产线上也需要用到芯片。 海光信息的 CPU也是通用型芯片，也是几乎所有行业或者大量普通或科技行业都必须用的。 那网友会说， 钢和铁是不是大量各种行业都需要用 ？ 是的，但钢和铁太普通了，太容易制造了，就像大米一样，因此不具有成为长期大牛股的特性。 万科的地产并不是所有行业都要用，因此它走了二十年牛市后，随着房地产经济的结束它牛市也就结束了； 贵州茅台也是如此，白酒并不是大量行业需要用的东西； 福耀玻璃的玻璃也同样的逻辑，片仔癀也只能治疗一些病并不是所有病都能治疗， 格力电器的家电是每个家庭必须用但不是所有行业必须用。 因此过去三十年中国股市里那些跑赢了二十年甚至二十五年的长牛股，随着他们所在的行业周期结束他们的牛市也就到顶了， 因此可以肯定说，贵州茅台、福耀玻璃、片仔癀、万科等未来再也成不了牛股了，因为他们的产品不具备所有行业或大量行业都必须用的典型新特性。 那么在新时代里，中芯国际和海光信息这样几乎所有行业或者说大量行业都需要用的，《带一定技术性质或者技术性质很高的》公司股票， 未来二三十年是否会长牛呢 ？ 我私下认为非常有可能， 除非十年后，新的芯片制造技术出来替代了中芯国际的芯片制造技术，新架构的芯片出来替代了海光信息的芯片路线，它们这些公司又没有跟上新技术被淘汰了，但它们的制造芯片和芯片行业会继续成为牛股的摇篮。

（2） 按照以上未来一二十年牛股的新典型特性的逻辑，去梳理我国五千家上市公司，我国股市未来一二十年里能成为长期长牛股潜质的好像只找得到三只股了：中芯国际、海光信息、横店东磁。 横店东磁是世界磁产业头部公司，和日本 TDK等竞争，依托我国的巨大市场，未来横店东磁是完全有可能成为世界磁产业巨头公司的。磁材是几乎所有科技行业和普通工业行业都要用到的基础材料和器件， 因此横店东磁也就具有了长期牛股的《新典型特性》。磁产业不是说没有竞争，我国上市公司里也有其它磁材公司，但目前我国真正有实力成为世界磁产业巨头公司的公司，目前好像只有横店东磁一家。其它铂科新材、龙磁科技、春光集团、顺络电子、麦捷科技等都不具备横店东磁的潜质和磁产品门类的齐全程度。 电感这个磁产业也是大量行业都要用的，电容、电阻这些基本元器件也是大量行业都要用，但因为生产的公司太多了，竞争激烈，所以也成不了长期大牛股的潜质。你电感只是磁产业里的一个小小分支，不用电感的产业也比较多，但不用磁产品的产业就很少了。

我以上最新的思路提出来给大家一起思考，我也不能完全确定，未来牛股是否是具有这样的新典型特性呢 ？ 我们可以继续观察十年下去，十年后的今天我们再回头总结看看。