[太阳]国产超节点重大机遇 浪潮信息Q2利润大超预期，国产超节点迎来放量重大拐点，国产算力未来几年斜率最陡峭方向，按手推荐连接器、交换芯片、液冷和整机等环节

🔥浪潮信息26Q2利润大超预期： Q2单季实现归母利润19.95-24.95亿元，扣非利润14.65-19.65亿元，同比分别大增494%-643%、499%-703%；

🔥 利润超预期核心来源之一国内超节点放量，芯片/整机需求大增，且盈利能力更强；

🔥下半年国产超节点迎来放量元年、亦是未来几年国产算力斜率最陡峭方向 超节点能大幅降低推理成本，且在超节点上，国产卡利用互联等方面优势，有望追平甚至赶超海外超节点的性能。下半年国产超节点迎来放量元年，亦是未来几年国产算力斜率最陡峭的方向；

🔥各大厂商产品相继推出、加速迭代。以华为、阿里为代表，国产厂商陆续推出几十卡、百卡级超节点，年底/明年陆续推出千卡级以上方案，并开始加速推广渗透，是国产算力beta之上，最具alpha的环节；

🔥按手推荐环节及标的：

1️⃣高速背板连接器：胜蓝股份（占比和业务最纯正）、华丰科技；

2️⃣交换芯片：盛科通信；

3️⃣液冷：胜蓝股份、英维克、川环股份等；

4️⃣整机：浪潮信息、华勤、中科曙光等。

机构观点，仅供参考！！