7月14日盘前重磅利好落地！A股后市主线清晰

✅ 一、顶层消费政策落地：完善股市-消费正向循环
国务院正式批复《扩大消费“十五五”规划》，明确要持续巩固资本市场稳中向好态势、增加居民财产性收入，打通股市增收、消费回暖、企业盈利提升的正向循环。
规划提出到2030年社零总额达到60万亿，配套长期资金、特别国债支持汽车、家电、全屋智能、老旧改造等大宗消费赛道，利好大消费、地产产业链，夯实大盘基本面。

✅ 二、十五五产业规划持续加码，主线赛道明确

1. 中医药振兴“十五五”规划批复落地，叠加新版国家基药目录扩容中成药品种，医药、中药板块迎来长期政策红利，低估值修复逻辑进一步强化
​
2. 此前国常会定调六大新兴支柱产业：集成电路、航空航天、生物医药、低空经济、新型储能、智能机器人，全链条攻坚关键软硬件、算力基础设施建设，硬科技、AI算力、国产半导体主线不变
​
3. 海外存储巨头预判HBM供需缺口长期延续，叠加国内半导体原材料保障政策，国产存储、芯片、电子特气产业链具备持续成长空间

✅ 三、流动性+基本面双重支撑
货币政策保持适度宽松基调，维持流动性合理充裕，长期资金入市机制持续完善；同时进入半年报业绩披露窗口期，多家公司发布半年报预喜公告，水电、军工、半导体等赛道业绩大幅增长，基本面分化加剧，业绩确定性标的将走出独立行情

✅ 四、整体思路与风险提示

- 主线方向：长期看国产硬科技、新质生产力赛道、医药消费修复主线，拒绝纯题材炒作，聚焦政策+业绩共振方向
​
- 短期盘面：指数震荡洗盘，核心是结构性行情，不要盲目追高、做好仓位管理
​