明日A股三大主线前瞻！流动性宽松加持，反弹行情继续发酵

A股今日深V逆转，午后资金明显放量回流，市场恐慌情绪彻底释放。叠加盘后央行重磅放水、流动性大幅宽松，短期市场做多环境持续回暖，明日反弹行情有望延续。

当前行情进入超跌修复+中报业绩兑现阶段，结构性机会明确，明日重点锁定三大高景气主线！

一、算力产业链：业绩爆发+全球算力转移，双击行情开启

AI算力午后强势领涨，多条细分中报业绩大幅预增。海外政策出现重大变化：美国限制大型数据中心新建，全球算力产能、订单加速向国内转移，叠加国内东数西算政策持续落地，算力产业链景气度进一步抬升。

核心标的长飞光纤：硅光模块获英伟达认证，海外订单高增，业绩超预期。利通电子：算力服务器结构件龙头，切入华为鲲鹏供应链，下半年订单饱满。中天科技：光通信+储能+海缆多轮驱动，毛利率持续改善，业绩弹性充足。

二、储能+光伏：技术突破+海外大订单，下半年确定性最强

高温持续刷新全国用电负荷，电网压力爆表，新能源储能刚需持续提升。叠加两大重磅利好：光伏钙钛矿效率再创世界纪录、国内企业斩获欧洲超大储能订单，新能源海外出口、技术迭代双线爆发，下半年业绩确定性拉满。

核心标的隆基绿能：钙钛矿技术突破，量产进度超预期，成本大幅下降。合盛硅业：储能上游核心供应商，欧洲订单持续高增。南都电源：海外储能订单落地，中报业绩稳健高增，出海逻辑顺畅。

三、集成电路半导体：出口翻倍+外部宽松，迎来修复蜜月期

国内上半年集成电路出口同比暴增96%，AI硬件、计算机设备出口同步大涨，行业需求全面回暖。

叠加美国CPI超预期回落，美联储紧缩预期降温，全球资金回流成长赛道。半导体国产替代+需求爆发双重加持，板块迎来阶段性修复窗口。

核心标的中芯国际：国内晶圆核心龙头，先进制程持续扩产。长电科技：先进封装技术突破，海外AI芯片订单充足。兆易创新：存储国产替代龙头，车规级产品突破，下半年增量可期。

明日操作策略

央行流动性宽松托底市场，但短期反弹后情绪偏亢奋，坚决不追高、只做低吸。

算力看10日线支撑低吸；储能光伏跟踪订单与技术催化；半导体重点观察龙头开盘承接力度。

整体仓位保持适中，把握本轮超跌反弹+中报预增的结构性主升机会。