2026.07.15国内股市早报！万亿逆回购释放流动性+存储长期紧缺实锤，AI存储/光通信半导体/高端出口制造三大赛道迎风口【2026.07.15】国内股市早报｜宏观动态+重点行业板块分析🌏 今日国内核心宏观要闻1. 央行投放万亿流动性托底市场，7月15日开展14000亿元买断式逆回购操作，大幅缓解市场资金压力，宽松环境利好成长板块估值修复。2. 高端制造出口数据全面爆发，上半年外贸进出口同比增16.9%；集成电路出口同比暴涨121.88%，稀土出口大增178.82%，国产芯片、稀有金属海外需求持续放量。3. 美国通胀超预期走弱，6月CPI环比六年首次转负，交易员推迟美联储加息预期，海外流动性压制大幅缓解；隔夜美股存储、光通信AI硬件全线大涨，内外科技板块形成共振利好。4. 存储芯片长期紧缺逻辑落地，SK海力士新增产能远不及规划，先进内存产能仅可满足六成AI需求；国内长电科技、德明利、通富微电等存储产业链企业中报净利大幅预增，行业景气充分验证。5. 政策双线护航市场成长，顶层明确开放共赢发展人工智能；《扩大消费“十五五”规划》正式落地，新能源汽车、文旅消费配套政策加码，内需与硬核科技同步获得政策支撑。📈 今日重点行业板块分析（政策/产业催化）1. 【AI存储/半导体封测赛道】- 核心催化：海外存储龙头产能供给严重不足，AI算力带来长期供需缺口；国内存储、封测企业半年报业绩数倍预增；美联储加息预期延后+万亿逆回购宽松资金双重利好。- 景气看点：存储行业周期底部反转逻辑彻底确立，昨日A股通信硬件已率先反弹，叠加隔夜美股存储板块大涨，产业链短期修复行情有望延续，中长期受益全球AI资本开支扩张。2. 【光通信/算力光模块赛道】- 核心催化：长飞光纤、东山精密等光模块龙头半年报净利预增700%以上；海外光通信企业集体大涨，全球AI数据中心高速光模块需求持续爆发。- 景气看点：光模块是AI算力基建刚需，海内外产业链业绩同步兑现，板块业绩确定性强，是当前市场科技主线核心分支。3. 【高端出口制造/稀土集成电路赛道】- 核心催化：上半年集成电路、稀土出口同比翻倍增长，海外AI产业链持续采购国内芯片、稀有金属；十五五促消费政策拉动新能源汽车出海需求。- 景气看点：国产替代叠加全球AI刚需双重驱动，稀土、半导体出海企业订单饱满，兼具周期涨价与科技成长属性，适合作为主线之外的均衡配置方向。⚠️ 免责声明：本文仅为公开市场信息整理与行业趋势客观分析，不构成任何投资建议，股市有风险，投资需谨慎。