7月20日投资资讯一、AI算力/光计算/智算核心主线（WAIC大会核心利好）1、光子存内计算芯片：突破算力瓶颈，国产替代新路径上海光本位科技成功流片256*256矩阵光子存内计算芯片，为当前全球算力密度、精度最高的光计算芯片。首创玻璃替代硅基底，大幅降低制造成本、缩减芯片面积、减少光子损耗。相关个股：光库科技、福晶科技2、国产AI超节点集中落地，算力进入万卡/十万卡时代2026世界人工智能大会上，头部科技企业集中发布超节点新品，推动国产算力规模化部署：- 华为：昇腾950超节点，适配万亿大模型训练、高并发推理- 阿里：灵骏真武M890超节点，64卡高速算力单元- 百度：昆仑芯32/64卡超节点（已量产交付）- 壁仞科技、沐曦股份：发布新一代光互连、分布式AI超节点方案相关个股：紫光股份、锐捷网络3、保偏光纤需求爆发：1-2年有望暴涨10-20倍长飞光纤高管表态，算力需求彻底替代传统电信，成为光纤增长核心动力：智算中心光纤增速（20.74%）远超传统宽带（2.47%）。相关个股：长飞光纤、天孚通信4、太空算力、AI诊疗、核能AI技术突破1. 上海发布千星级太空算力星座工程，推进商业组网运营；优刻得发布太空算力样机，实现极端环境算力部署突破。2. 上海落地全国首个AI疑难病例诊疗基准，胆囊癌AI无创诊断率突破92%。3. 全球首创核能智能化AI技术体系落地。二、行业政策与大宗商品1、电池消费税新政（利好新型电池）现有锂离子电池成本上涨；钠离子、固态电池、燃料电池、钙钛矿光伏电池、砷化镓电池免征消费税至2028年底，新型电池赛道政策红利明确。2、资源供给收紧津巴布韦禁止锂矿延期出口，锂矿供给端持续收缩，支撑锂价韧性。3、白酒调价飞天茅台终端零售价、合同价双双上调100元/瓶，白酒龙头基本面持续修复。4、其他行业动态1. 仙鹤纸业发布涨价函，纸企涨价周期开启。2. 柬埔寨航空采购20架国产C909客机，国产民航制造持续突破。三、海外重大动态1. 高盛大幅上调旭创科技目标价（1187元→2581元），上调未来三年净利润增速，光模块龙头获顶级投行看好。2. Meta、Anthropic洽谈百亿级算力合作，计划出租超大规模数据中心算力。3. 马斯克点赞国内人形机器人自由格斗赛事，具身智能产业受关注。四、重点公司公告1、算力/液冷/人工智能- 中航光电：液冷散热系统技术领先，产品大批量出货，供货全球头部Tier1厂商。- 中科曙光：全国产十万卡AI超集群“曙光8000”全球首秀，算力从万卡迈入十万卡级别。- 均胜电子：发布具身智能、电子皮肤、固态电池等新品，机器人控制器已量产供货。- 国科微：拟定增50.61亿，加码AI视觉、端侧AI芯片研发产业化。- 并行科技：拟1.7亿采购GPU服务器，扩充算力储备。2、大额投资扩产（新能源/半导体/新材料）- 湖南裕能：240亿投建新能源电池材料循环项目+磷酸铁锂8月起涨价- TCL中环：119.6亿建设半导体大硅片项目- 广西能源：83.34亿投建抽水蓄能电站- 惠科股份：40亿投建先进封装测试项目- 安纳达：32.98亿电池级磷酸铁锂项目- 云天化、滨化股份、宝色股份、中研股份：大额扩产新材料、精细化工、高端装备项目3、股权收购与业务拓展- 九州一轨：入股通用半导体，布局高端半导体设备国产化- 泛亚微透、朗科智能：收购股权并表，完善高端材料、智能控制产业链4、高增长业绩预告（半年报高增梯队）星宸科技、铜冠铜箔、协创数据、德科立、力源信息、国际复材、华锐精密、通光线缆等，净利同比翻倍至6倍+，算力、光通信、新材料企业业绩兑现。5、回购/中标/更名- 领益智造、世运电路、华安证券：大额股份回购，提振市场信心- 通光线缆、平治信息：预中标国网、移动大额集采订单- 青松股份：拟更名“诺斯贝尔”，完成品牌升级五、新股申购1. 欣兴工具（301677）：孔加工刀具研发制造，市盈率17.17倍2. 千岸科技（920065）：多领域自主品牌产品设计研发，市盈率10.28倍六、市场核心风险点市场短期三大担忧：美国数据中心建设放缓、大模型技术迭代分流海外算力需求、海外云厂商资本开支或波动。免责声明：内容均来自公开资讯，仅作复盘参考，不构成投资建议，股市有风险，投资需谨慎。