7.28 盘前指引 | 超短明哥

【隔夜外盘】美股分化：道指+0.51%，标普+0.02%，纳指-0.18%。费城半导体-2.2%（较6月高点回撤21%），英伟达-5%、闪迪-11%、SK海力士-7%破发；苹果+1%重夺全球市值第一。中概逆市走强，金龙指数+2.51%。

【大宗商品/汇率】美油-9.5%、布油-10.8%（美伊缓和，但霍尔木兹仍关闭）；黄金+0.2%报4079美元；在岸人民币走强至6.7674。

【今日核心变量】① 美联储7/29凌晨议息，加息概率约36%，本周最大扰动，控仓为先。② 长鑫科技昨日科创板上市首日+465%、单日成交1400亿登顶A股市值第一，存储链虹吸与分歧并存。

【关注方向】1）存储/半导体：涨价+国产替代中期主线（兆易创新、澜起、江波龙、佰维），但海外芯片大跌+高位，去弱留强、只看前排分歧低吸。2）券商重组：东方证券251亿收上海证券，并购线脉冲。3）新新三样（机器人/创新药/AI）+风电出海：事件驱动反复活跃。4）电解液VC单日+10%涨价题材。

【策略】风偏受加息预期+半导体回调压制，前半周以防守轮动为主，前排核心分歧低吸、后排不追，严控仓位与回撤。

⚠️ 纯个人复盘，非投资建议。股市有风险，入市需谨慎。