周末六大利空密集来袭！周一A股科技股悬了，这三个板块成关键周末六件事，条条都是科技股的雷直接开喷：周末这六件事，就没有一件是利好科技股的。先说券商那事儿。7月31日晚间，湘财证券和国盛证券双双被证监会立案了，都是因为账户实名制违规。很多人第一反应是"券商股完了"，我只能说，格局小了。这事儿真正挨打的，压根儿不是券商，是那些靠一堆非实名账户分仓炒小票的民间资金。通道一堵，谁最疼？那些被炒到天上去的科技妖股。以前那种拉抬手法玩不转了，这个口子一收，高风险小票直接断粮。再说核电。8台机组，1700多亿，浙江、广东、辽宁、山东四个项目一起上，这是"十五五"首批核电核准，规格够高了吧？但注意了，核电是典型的红利资产，吃的是长期稳定回报。1700亿砸进去，吸引的全是保险、养老金这类稳健资金。市场钱就这么多，资金跑去买核电吃股息了，谁还有余力去给科技股抬轿子？日元那边更精彩。7月30日纽约盘，日元50分钟内从162.8暴力拉升到157.8，升值将近5个点。日美联手干预，这事儿可不常见。巴菲特那套借日元买日股的套利游戏，这下悬了。日元一升值，借日元买资产的成本暴涨，日本股市随时可能被抛售。全球流动性收紧，风险资产全都得跟着抖三抖。费城半导体指数，这玩意儿周五高开低走，振幅接近9个点。美光从涨16%直接翻绿跌近6%，闪迪从涨24%砸到跌超5%。整个7月，SOXX ETF跌了18.6%，创2008年以来最惨月度表现。全球半导体的情绪锚都在费半上，它这么一走，A股半导体周一能好到哪去？美伊那边又升级了。特朗普下令对伊朗发动新袭击，霍尔木兹海峡的油轮能不能顺利通过都成了未知数。油价一涨，通胀预期升温，美联储加息预期强化，科技股估值被进一步压缩。比特币也崩了，跌破62500美元。比特币就是风险偏好的晴雨表，它跌成这样，说明全球资金正在拼命往安全资产里挤。六件事，条条指向同一个方向——流动性收紧，风险偏好下降，资金从高风险科技股往低风险红利股搬家。周一怎么走？三个板块盯着看——证券、创新药、半导体。证券和创新药要是起来了，半导体就没戏。存量博弈就那么点钱，资金拉证券和创新药，说明人家就是绕着半导体的套牢盘走。半导体从7月到现在已经跌了快20%，上方的套牢筹码一层叠一层，谁敢去解救？反过来，如果周末能爆出半导体的重磅利好，那证券和创新药可能就暂时歇菜了。我个人觉得，半导体超跌反弹的需求是有的，但这周末消息面压得太狠。想抄底的，建议周一开盘先看明白资金往哪儿流再动手。打个不太恰当的比方，现在去抄半导体，跟在雷雨天往大树底下跑没啥区别。