AI算力抢产能！MLCC行业迎来业绩大爆发AI算力的爆发，直接把高端MLCC的行情带起来了。海外三大日韩龙头二季度利润集体大涨，订单出货比冲到历史高位，高容值的高端产品成了香饽饽，大量产能被AI服务器吃掉。以前MLCC更多消费电子说了算，现在风向变了，AI算力变成最大增量。服务器对电容性能要求很高，高端产品供不应求，龙头优先把产能往高利润的AI方向倾斜。不光海外大厂，国内风华高科、三环集团半年报预告同样预增，也在跟着这波行业红利吃肉。这也能看出来国产替代正在见效，国内厂商慢慢切入高端市场，分享算力赛道的需求。不过也要理性看待，目前高景气主要集中在高端MLCC，普通消费级产品竞争依旧激烈，行业内部分化很明显。二级市场上，板块虽然景气向上，但也要注意，一旦AI资本开支不及预期，需求就会出现波动。不要盲目跟风炒作，重点关注能够突破高端型号、真正拿到算力客户订单的企业。