拥抱主线！拒绝杂毛！

主线一：PCB/MLCC/玻璃基板/电子布/工业气体/铜箔领涨龙头

沪电股份、生益科技、风华高科、三环集团、沃格光电、中材科技、中国巨石、中船特气、铜冠铜箔主线逻辑

1.ai — The Single-Digit .ai Portfolio服务器、NPO光互连推升高速PCB、IC载板需求，高端产能饱和，订单排至2027年。

2.日韩MLCC持续涨价，算力+新能源车需求旺盛，国产替代推进，毛利回暖。

3.电子布、玻璃基板轮番涨价，算力封测扩产带动上游材料量价齐涨。

4.先进封测刚需高纯电子气体，海外供货收紧，国产化落地提速。

5.高端HVLP铜箔适配AI算力主板，海外供给紧缺，国内产能放量补缺。主线二：6G概念/CPO/光纤/光学光电子/铜缆高速连接领涨龙头

工业富联、华工科技、光迅科技、长飞光纤、亨通光电、中天科技、长芯博创主线逻辑

1.海外云厂商加码算力投入，1.6T光模块下半年集中交付，CPO商用持续落地。

2.空芯光纤、无源光器件需求走高，光芯片自主替代稳步提速。

3.机房短距互联需求激增，高速铜缆和光纤互补配套，新品批量量产。

4.6G技术常态化预研，骨干通信硬件迭代，长期成长空间充足。主线三：存储芯片/先进封测/AI芯片/半导体设备材料/第三代半导体领涨龙头

兆易创新、江波龙、通富微电、长电科技、海光信息、寒武纪、北方华创、中微公司、三安光电、天岳先进主线逻辑

1.HBM、DDR5算力存储紧缺，海外厂商控产抬价，行业上行周期明确，国产存储切入海外供应链。

2.CoWoS封装产能缺口显著，Chiplet方案普及，头部封测厂商持续涨价排单。

3.国产AI算力芯片替代提速，光刻机、靶材、湿电子化学品自主化攻坚。

4.碳化硅适配新能源车高压平台、算力电源，产能逐步释放。主线四：算力概念/数字货币/IT设备/卫星互联网领涨龙头

紫光股份、中科曙光、楚天龙、新大陆、中国卫通、海格通信主线逻辑

1.ai — The Single-Digit .ai Portfolio推理算力需求爆发，服务器整机、液冷配套、算力租赁订单充足。

2.信创全面推进，国产IT软硬件替换提速，数字货币安全芯片需求回暖。

3.政策加持低轨卫星组网，卫星制造、地面终端产业链景气上行。主线五：创新药/医疗服务/贵金属/能源金属领涨龙头

恒瑞医药、药明康德、药康生物、博腾股份、山东黄金、紫金矿业、天齐锂业、北方稀土主线逻辑

1.ADC创新药出海变现，AI赋能研发降本，医药估值低位修复。

2.院内消费医疗回暖，行业监管趋于宽松，经营盈利持续改善。

3.全球降息预期落地，央行持续囤金，贵金属兼具避险与配置价值。

4.储能、新能源汽车、机器人带动锂、稀土等能源金属刚需，供给偏紧支撑价格。

上周五几大指数延续了反弹的走势，虽然下午中际旭创等带领创业板指数出现跳水但收盘大科技还是全天领涨的方向之一，这也预示着经过一个多月快速暴跌后大科技特别是硬科技还有修复的动力，按照黄金分割线最弱的修复也是0.382，正常是0.5所以只要大科技整体氛围还在就继续看手里个股的修复力度！

黄金分割线暴跌后修复有三种：弱修复0.382、中性修复0.5、强修复0.618；举个例子100元的个股经历暴跌直接腰斩到了50元，那么三种修复19.1、25和30.9；如果100元暴跌到40元，那么三种修复22.92、30、37.08；比例的基数就是最高点到最低点的价格，如果赛道和业绩继续看好起码要看到0.382的弱修复，整个8月份有可能很多大科技能到0.5的性修复！这里只做例子给大家列举，也就是再次提示别已经暴跌了50%之后底部反弹了十多个点就着急卖出！

组合上周五下午跳水的时候分两次减仓了20%仓位（平均8个点左右减仓），计划本周中材科技60以上会继续减仓，如果今明两日出现回调反而会再低吸；另一只标的还未到减仓的时候先继续持股！大科技整体比预期修复还要好一些，不少领涨标的上周五已经站上20日均线，两市成交量维持在2.6万亿以上还没有特别放大，如果后边量能直接放大到3万亿左右反而是减仓的机会。本周还是按照以前的计划操作！

以上观点仅供参考不做投资建议！股市有风险，投资需谨慎！