无论是学习、工作还是投资，都有很多人看似努力，但永远都在原地踏步，究其原因，是因为其一直在“低水平的重复”。如何避免低水平重复，真正获得能力上的提升，我觉得复盘是一个很重要的环节。
以本轮科技大跌为例，我也进行了复盘：
首先，是做得不足的地方。经过7月的大跌，自己最大的感受就是：一定要时刻警惕“泰极否来”。
其实，6月我已经明显感受到情绪过热，身边人都在谈论cpo、pcb、存储、半导体芯片，但我还是想着等到大盘4300再减，结果还是贪了。
人在顺境中的本能，是加码，不是减码。自己持有ai硬件一年，尤其是cpo，收益率已经接近200%，终于以为自己完全看懂了，结果一波回调，收益大幅回撤。
未来需要进一步提高对周期和情绪的敏感度，在长期相信产业趋势的同时，根据估值、情绪、周期变化，适当进行波段操作和仓位调整。
然后是自认为做得不错的地方，之后继续保持。
一方面是分散配置，我目前持仓中40%是ai硬件，包括光通信、半导体芯片、存储等（其中5%是7月大跌时加的，之前是35%）；20%的中证a500；15%红利（10%红利低波、5%电力）；5%恒科；5%黄金；5%海外（美、亚太）；10%其他。
虽然七月大幅调整，但通过分散配置，组合回撤控制在相对可接受范围内。这再次证明：投资不是追求每一次判断正确，而是确保错误发生时仍然能够留在牌桌上。
另一方面是仓位管理，我目前仓位是7成，一直留有3成的现金，七月的大跌证明：现金不是浪费资金使用效率，而是一种心理优势。
其实7月我最纠结的就是，面对这么多打折的优质资产，是不是应该别人恐惧我贪婪，干脆直接把剩下的子弹都打出去，赌一把，押对了直接封神。
但后来还是克制住了，因为确实很难判断这里是不是底部，最终还是保持了理性，只加了几笔，我觉得这一点是很难能可贵的。
总之，这次调整让我更加理解一句话：投资最终比拼的不只是认知，更是面对波动时的心态。
不构成建议，投资有巨大风险，参与须格外谨慎。
