7月来的这份科技信创大波动里，情绪面影响占主导因素。大家都希望美元降息，但又担心美国经济真的崩了，变成自由落体式的硬着陆。 情绪面受影响最大的是AI产业链，之前涨的太多，A股配套光通信龙头也都纷纷进入景气度鼎盛期(2年3-5倍)区间。调整再所难免，后续就看英伟达预期差能否持续维持在高位，如果不能，那即便各A股光通信龙头业绩持续放大，但也会像以前的白酒、工程机械、光伏、锂电一般，利好一步步兑现，资金持续外流，直至反转的一天。 次之影响是消费电子类。但逻辑有所不同，苹果目前硬件收入进入高位瓶颈期，持续增长的是像“苹果税”之类的软件服务。A股苹果链依托的是消费电子需求进一步修复及印度、越南产能回流的预期。而之前被踢出苹果链的现在有一些又成为了华为链的核心力量。 暂时受影响最小的应该是芯片设备、设计及制造环节。这一块目前没办法多说，懂的都懂，也是区别上两块，国内企业与国际企业能形成对冲的，没就没消息，有就是天大的、爆炸式的。 A股信创科技看什么？首先看美元降息真正落地后的国际资金面、情绪面反转，再看的就只有比别人便宜了。#科技股动态分享# #科技股市况分享#
