证券市场再出最大消息，高层发布一道命令，明天周四散户持有还是逃跑一、最大消息①深

证券市场再出最大消息，高层发布一道命令，明天周四散户持有还是逃跑

一、最大消息

①深圳要打造AI先锋城市。这里面有几个重点，一是每年投入最高3亿元，聚焦AI芯片、自动驾驶等重点领域；二是每年发放最高1亿元“模型券”，降低人工智能模型应用成本；三是支持人工智能产品应用，然后给奖励；四是每年发放最高5亿元“训力券”，降低人工智能模型研发和训练成本；

②央妈约谈了本轮债市行情中部分交易激进的金融机构，并提出一些要求。所以今天国债期货出现回调。如果这些抱团资金能够回归A股，那绝对是好事情，但现在还没开始，只是一个信号。

二、我的观点

①今日节奏

首先关于ASIC芯片、字节产业链这两个方向，我们在周末复盘逻辑都补全了，大家连贯起来把这三天复盘回看一下。

今日节奏

上午是缩量反弹，中字头拉指数，半导体拉情绪；前者是降低红利税的利好，后者走了超跌反弹，但第一波是救市资金拉的，11点后二波拉升也有消息刺激，老美把中微公司从名单中剔除，最强的是存储芯片、ASIC概念、汽车芯片；量子科学和人脑工程则都是利好消息的刺激。

题材这里，豆包弱转强，今日火山引擎FORCE原动力大会公布豆包大模型家族的全系列升级及发布豆包视觉理解模型，另外就是token价格进入厘时代，比行业价格低85%，一块钱能够处理284张图片，利用应用的成本降低。

豆包今天如期反包走势。

其他的就没什么看点了。

所以中午视频，我们讲救市成分多，指望他们持续拉，也不现实的；想套利就围绕，豆包概念、机器人、ASIC芯片这三个方向就行。

下午节奏

字节产业链发酵

资金主要围绕硬件端，像AI眼镜、ASIC芯片挖掘。午后开盘AI眼镜爆发，润欣科技新高涨停，瀛通通讯、英派斯秒板，博士眼镜、明月镜片20cm，芯片富瀚微、兆易创新涨停，助攻视觉中国回封。

最后尾盘游资也有一些试错博弈反包的动作。像诺邦股份这类地天板。

总结一下，今天人气一般，资金还在出逃，但上面呵护市场的信号明确，就是年底这个节点，资金都休息了，所以大家也放低预期。

②明日策略

今晚上还有个事件

就是老美降不降息，预期是降息25个基点，如果降了，那市场明天延续修复，就可以博弈互联网金融、固态电池、AI硬件。如果不降息，那估计是探底回升玩法了。

所以要么继续休息，要么只能低吸，散户别去玩打板；还是围绕这三个方向，ASIC概念、豆包概念、机器人。

三、四大板块及龙头个股（情绪专用）

1.脑机接口、量子科技：消息面刺激，很难去追的

The Ultimate AI Domains硬件：关于博通ASIC概念，关于字节产业链，从周日晚上文章回看，连贯起来看到昨天。

今天再跟踪一下AI铜缆

国外市场，继NVD证明铜缆方案可行后，出于降本需求，非NVD客户特别是ASIC加速高速线缆使用，DAC/ACC/AEC等订单骤然加大，所以景气度是非常高的。

国内市场，制约国内训推的除了GPU算力，还有HBM以及数据的传输速度。因此国产GPU，像HW，寒武纪算力不足，但可通过hbm和数据传输交换速度来弥补。800G/1.6T光模块又比较贵，所以高速线缆对国内大厂就有了优势。910本身配套高速线缆，字节用的寒武纪应该是找神宇拿的线缆。

所以产能都被包圆了。

3.半导体链

①存储芯片：今天还是豆包，豆包超预期对存储需求较大，会给存储带来增量。大港是游资做，兆易是游资和机构共振。

兆易创新，连续强势，一部分是资金先知先觉，因为晚间有利好。

还有一点，走的是字节产业链（我们讲过务必重视字节），兆易的AI产品线WOW8层存储方案类似HBM，此前已经进入挖矿客户，因为有了突破，传进入字节体系。

字节自研芯片将于明年5月回片并大规模上量，字节26年对推理算力的需求，如果到200万片H20(等价)。如果字节自研芯片效果良好，未来算力需求至少20%会用自研的。

字节芯片对兆易业绩弹性，亿级别以上的。

这个方向我们一直跟踪，很多人说弹性弱，其实是你预期高，像协创数据持续新高，什么东西能讲一年？必然是产业趋势，产业逻辑啊，还有其他三个。

②ASIC芯片：就是资金对博通方案认可度，因为集成多个芯片来实现AI运算功能，能本比单个AI芯片价格还低，所以我们提示要重视，池子里的，富瀚微、全志科技、富满微、瑞芯微都是的。

③AI芯片：寒武纪走的就是ASIC，产业趋势就是过程，我们从不到100讲了一年，居然到了600，以后我不讲了哈。以后我不讲了哈。以后我不讲了哈。重要的事情说3遍。问我也不回答了。

然后四小龙，我们前段时间讲的补涨标，云天励飞，也是这个路线

4.游资方向：舆论会炒作什么跨年龙，我就说一句这不是散户玩的。