美国缺电，中国缺芯，日本缺原料。
缺电方向，目前800V供电导入提速，功率半导体/氮化镓在AI短需求爆发。所以继续关注这个点
缺芯，缺的是先进AI芯片，华为昇腾产业链+中芯国际产业链等
缺原料，稀土磁性材料，半导体材料包括半导体设备，半导体材料（靶材，光刻胶，特种气体等），以及其他战略原料受限所影响的产业。
整个框架是很明确的。。。
至于创新药，有人觉得国产原料药也可以成为卡脖子的一环但是目前最大的风险是，美国订单占比高达61%，很容易受美国政策风险打压。美国国内想在医药领域搞集采降价，这会是这种利空传导。
消费跟风，没啥看头，没啥大得预期。。
航天机器人国产算力，可能都需要等待新的刺激。。。。没有实打实的业绩作为支撑，在情绪缩圈的大环境下，确实只能耐心等待。
