2026年A股市场主线轮动加快，军工、商业航天、AI应用、新能源等赛道轮番活跃，对于普通投资者而言，通过主题基金布局细分赛道是更稳妥的选择。本文整理了16个热门板块的核心基金标的，并拆解各赛道的布局逻辑与适配人群，帮大家精准匹配投资方向（注：以下基金仅为行业梳理，不构成投资建议）。

一、硬核制造类赛道：技术升级驱动，长期成长可期

这类赛道聚焦高端制造与科技突破，受益于国产替代与产业升级，适合愿意承担中高风险、追求长期收益的投资者。

（一）军工：政策护航，业绩稳健

军工板块受国防预算增长与装备更新需求驱动，业绩确定性强，波动相对可控。

- 核心基金：宝盈国家安全战略沪港深股票（013613）、中欧高端装备股票C（016848）、鹏华中证空天军工指数C（010364）、易方达国防军工（015945）、广发中证军工ETF（005693）

- 布局逻辑：国防军工是刚需赛道，2026年军工央企改革持续深化，装备采购订单有望放量，指数型基金能覆盖行业整体涨幅，主动型基金则可把握个股alpha机会。

（二）商业航天/卫星：元年开启，赛道爆发

2026年被定义为“商业航天元年”，火箭回收、低轨卫星组网技术落地，带动产业链需求爆发。

- 核心基金：永赢高端装备智选混合C（015790）、永赢国证商用卫星通信ETF联接C（024195）、平安中证卫星产业指数C（025491）、华安国证航天航空行业ETF联接C（025733）

- 布局逻辑：商业航天是万亿级新赛道，民营火箭企业冲刺IPO、卫星组网加速，指数基金贴合赛道整体走势，主动型基金可挖掘细分领域龙头。

（三）机器人：智能制造核心，场景落地加速

机器人赛道受益于工业自动化、人形机器人技术突破，下游工厂替代与消费场景需求双增。

- 核心基金：鹏华碳中和主题混合C（016531）、招商中证机器人ETF联接C（020482）、永赢先进制造智选混合发起C（018125）

- 布局逻辑：人形机器人量产在即，核心零部件与系统集成商将率先受益，ETF联接基金能精准跟踪赛道指数，适合把握行业贝塔收益。

（四）新能源：技术迭代，细分赛道有机会

新能源板块经历调整后，光伏、电池等细分领域技术迭代带来新机会，估值回归合理区间。

- 核心基金：天弘中证光伏产业指数C（011103）、招商中证电池主题ETF联接C（016020）、汇添中证电池C（012863）

- 布局逻辑：光伏技术升级降本、动力电池出海提速，指数基金覆盖产业链整体，主动型基金可聚焦钙钛矿、固态电池等新技术方向。

二、科技成长类赛道：创新驱动，弹性较高

这类赛道聚焦数字经济与科技前沿，行业弹性大，适合风险承受能力较强、关注短期产业催化的投资者。

（一）人工智能/AI应用：技术落地，场景开花

AI大模型从研发走向应用，办公、教育、工业等场景的AI产品陆续落地，带动产业链需求。

- 核心基金：银华上证科创板人工智能C（023551）、易方达人工智能ETF联接C（012734）、华夏人工智能ETF（021580）

- 布局逻辑：AI应用是2026年科技主线，科创板人工智能指数覆盖硬科技企业，ETF联接基金操作便捷，适合把握赛道整体行情。

（二）存储芯片/科创芯片/半导体设备：国产替代，攻坚核心

半导体赛道聚焦存储芯片、设备等“卡脖子”领域，国产替代进程加快，政策与资金持续扶持。

- 核心基金：永赢先锋半导体智选混合C（025209）、鹏华国证半导体芯片（012970）、华夏上证科创板半导体设备（024418）、永赢半导体产业智选混合C（015968）

- 布局逻辑：半导体设备与材料是国产替代核心，存储芯片周期有望反转，主动型基金能精选优质企业，指数基金适合跟踪行业整体复苏。

（三）消费电子/电子元器件(PCB)：换机周期，需求回暖

消费电子迎来新品换机周期，PCB等电子元器件受益于终端产品创新，行业需求逐步回暖。

- 核心基金：华夏消费电子ETF联接C（018301）、财通成长优选混合C（021528）、财通集成电路产业股票C（006503）

- 布局逻辑：消费电子行业具有强周期性，新品发布与换机潮将带动产业链业绩，ETF联接基金能把握行业贝塔，主动型基金可挖掘细分龙头。

（四）通信/光模块(CPO)：算力基建，需求旺盛

通信赛道受益于5G演进与算力网络建设，光模块（CPO）是算力基础设施核心，海外需求持续增长。

- 核心基金：华夏中证5G通信主题C（008087）、中航机遇领航混合C（018957）、永赢高端制造混合C（007114）

- 布局逻辑：算力基建是数字经济基础，光模块行业高景气度延续，主动型基金可把握产业链高成长标的，指数基金覆盖5G全产业链。

（五）港股科技：估值修复，互联网复苏

港股科技板块经历估值调整后，互联网企业盈利回暖，平台经济政策友好，估值修复空间较大。

- 核心基金：华夏恒生互联网科技业D（013172）、天弘恒生科技指数C（012349）、华泰柏瑞南方东英恒生科技指数（015311）

- 布局逻辑：港股科技板块汇聚互联网龙头，指数基金能跟踪行业整体复苏，适合把握估值修复机会。

三、特色主题类赛道：细分机会，风格鲜明

这类赛道聚焦特色主题与细分领域，走势独立于大盘，适合想要分散配置、捕捉小众机会的投资者。

（一）动漫游戏：内容创新，政策利好

动漫游戏赛道受益于版号常态化发放与精品内容上线，出海收入占比提升，业绩增长稳健。

- 核心基金：华夏中证动漫游戏D（023715）、国泰中证动漫游戏ETF联接C（012928）

- 布局逻辑：游戏行业内容为王，精品手游与海外发行成为增长引擎，指数基金能覆盖行业龙头，把握内容创新带来的机会。

（二）北证：专精特新，估值优势

北交所汇聚众多专精特新中小企业，估值偏低，政策扶持下流动性改善，具备估值修复潜力。

- 核心基金：国泰北证50成份指数C（021102）、大成北证50成份指数C（024162）

- 布局逻辑：北证50指数覆盖北交所优质企业，指数基金是布局北交所的便捷方式，适合关注中小企业成长的投资者。

（三）宽基指数：市场底仓，稳健配置

宽基指数覆盖沪深市场核心标的，适合作为投资底仓，把握市场整体行情。

- 核心基金：华夏科创50ET联接C（011609）、广发创业板指数增强（025196）、华泰柏瑞沪深300ETF（006161）、天弘上证50ETF（022956）

- 布局逻辑：宽基指数波动相对较小，科创50、创业板指聚焦成长股，沪深300、上证50覆盖蓝筹股，可根据市场风格搭配配置。

（四）红利：高股息，防御性强

红利赛道聚焦高股息企业，现金流稳定，分红率高，具备较强的防御性，适合风险偏好较低的投资者。

- 核心基金：华泰柏瑞中证红利低波（007467）、华泰柏瑞中证港股通红利（018388）、南方红利低波50ETF联接C（008164）

- 布局逻辑：高股息企业在市场震荡时表现抗跌，港股通红利还能把握港股高股息标的，适合作为组合的防御配置。

（五）创新药：研发突破，全球化布局

创新药赛道受益于药企研发投入增加与创新药出海，政策支持创新药医保谈判，行业长期成长可期。

- 核心基金：中银港股通医药混合C（020398）、广发港股创新药C（019671）、华夏恒生生物科技C（016971）

- 布局逻辑：港股创新药企业研发实力强，国际化程度高，基金能覆盖创新药全产业链，适合关注医药科技升级的投资者。

（六）深海科技：海洋经济，战略新兴

深海科技是海洋经济的核心方向，受益于海洋资源开发与装备升级，属于战略新兴赛道。

- 核心基金：前海开源大海洋战略经济混合（000690）、长城景气成长混合A（018939）

- 布局逻辑：深海科技赛道具备政策与产业双重利好，主动型基金能精选海洋装备、资源开发等细分龙头，适合布局新兴赛道的投资者。

四、基金布局小技巧：新手必看

1. 根据风险承受能力选赛道：硬核制造、科技成长类赛道波动大，适合能承受回撤的投资者；红利、宽基指数类赛道波动小，适合保守型投资者。

2. 避免单一赛道重仓：可搭配不同风格的赛道基金，比如用红利基金做防御，用科技基金抓成长，分散组合风险。

3. 关注基金类型与费率：C类基金适合短期持有，无申购费且赎回费随持有时间递减；指数基金费率较低，主动型基金则考验基金经理选股能力。

风险提示

以上内容仅为行业与基金梳理，不构成任何投资建议。基金投资有风险，过往业绩不代表未来表现，投资者应根据自身风险承受能力、投资目标选择合适的基金产品，决策前仔细阅读基金合同、招募说明书等法律文件。

2026年你最看好哪个热门赛道的投资机会？在选择主题基金时，你更看重基金的业绩表现还是赛道的长期逻辑？欢迎在评论区分享你的观点！